لا تخبر أحدا عن هذه القصة على hft الطاقة السريع للتجارة

لا تخبر أحدا عن هذه القصة على HFT الطاقة السريع للتجارة بعيدا عن وول ستريت في حي شيكاغو مرة واحدة مرادفا للفحة الحضرية، واثنين من قدامى المحاربين في صناعة العقود الآجلة يستخدمون السرية والسرعة لثروات النعناع. شركتهم، اذهب للتجارة ذ م م، وكان جميع ولكن غير مرئية حتى كان من بين ست شركات استدعى في أبريل من قبل النيابة العامة في نيويورك. الانتقال السريع لقد صعد إلى صفوف التجار ارتفاع وتيرة خلال السنوات ال 15 الماضية لتصبح واحدة من الشركات الكبرى في بورصة شيكاغو التجارية، حيث 925000000000000 $ المشتقات انتقلت العام الماضي. وقد تجاوزت إيراداتها السنوية نصف مليار دولار. تأسست الشركة من قبل التجار بيل DiSomma وبول Gurinas الذي دفعهم لتبرز في نشاز من قاعة التداول شيكاغو رؤساء مستوى. اليوم، والمال الزوج لا يتجزأ من بين 20 أو نحو ذلك الفرق، كل حراسة نماذج الكمبيوتر الخاص به من غيرهم لتداول الأسهم والسندات والسلع والاستراتيجيات التي تذهب تقريبا بأسرع الضوء. "كان بيلي واحدة من عدد قليل تستقيم، والرجال موقف متابعة في الحفر" وقال YRA هاريس، صاحب التطبيق العملي للتجارة الذي عرف DiSomma عندما كانوا يعملون في حفر التجاري شيكاغو خلال 1990s. "كان لديه حضور جيد جدا. كانت هناك جميع أنواع الألعاب التي لعبت في الحفر، لكنه لم يكن واحدا من أولئك الذين افسدت الآخرين حولها. " يليق تاريخها الشبح، تحدثت لا شركة ولا مبادئها على هذا المقال، وقال ثلاثة أشخاص مطلعون على المسألة قيل الموظفين السابقين بعدم التحدث مع وكالة انباء بلومبرج. 'ملف شخصي منخفض' تردد القفز على الكلام يأتي في الوقت الذي يجري بحث ترتيبات بين البورصات المالية وشركات HFT من قبل المدعي العام في نيويورك اريك شنايدرمان وهيئة تداول السلع الآجلة في الولايات المتحدة. لم اتهم الانتقال السريع لعلنا من مخالفات من جانب أي محقق الحكومة. "على الرغم السريع ومعروفة ومحترمة في هذه الصناعة، أنها تبقي الانظار جدا يتجاوز الحدود الضيقة التداول الالكتروني" قال وليام الاسترليني، الرئيس السابق للأسهم UBS AG العالمية الأعمال الإلكترونية الذي شارك في يدير الرؤوس تكنولوجيز المحدودة، وهي الكمية شركة تجارية. مقر القفزة هي شمال الحي المالي في شيكاغو في منطقة يسيطر عليها مرة واحدة من قبل أحد مشاريع الإسكان العام الأكثر خطورة في البلاد، وبيوت كابريني والخضر، الذي مبانيه المرتفعة هدمت خلال العقد الماضي. ولها مكاتب في مستودع سابق من مونتغمري وارد، من بقايا أيام في المدينة كعاصمة النظام الإلكتروني للولايات المتحدة الانتقال السريع للديها نحو 350 موظف الذين يعملون أيضا في مكاتب في نيويورك ولندن وسنغافورة، وفقا لنسخة من موقعها على شبكة الانترنت التي تم حذفها في وقت سابق من هذا العام. في حين أن الشركة عقدت كثب، والتي تتاجر بمالها الخاص، يجعل بعض الإفصاحات حول أعماله الداخلية أو المالية، وهناك أدلة على حجمها. برادة العامة بعض الإيداعات المالية هي العام. في عام 2010، ذكرت السريع لصافي الدخل من 268 مليون $ والإيرادات التشغيلية من 512،000،000 $ لهذا العام، وفقا لوثائق المودعة لدى لجنة الأوراق المالية والبورصات. بلغت الأرباح إلى 316 مليون $ في عام 2008، وفقا لإيداع طلب آخر مع منظم. في نهاية مارس 2014، التي تملكها الاسهم الامريكية بقيمة 239 مليون $، وفقا لبيانات جمعتها بلومبيرغ من تقديم SEC. في العام الماضي، دفعت السريع CME جروب أكبر بورصة في العالم، 83 مليون $ في رسوم التداول في حين تلقي حوالي 17 مليون $ لأنشطة صناعة السوق، وفقا لايداع SEC منفصل التي لا تعرف السريع بالاسم. في أبريل، سعت السريع لإجبار تويتر شركة للكشف الذي تظاهر بأنه واحد من موظفيها نشر التغريدات. بعد وكالة انباء بلومبرج في أبريل كشفت أن شنايدرمان استدعى السريع كجزء من التحقيق الصناعة، ومحت الشركة التجارية الأكثر من موقعها على شبكة الانترنت. 'مليارات صنع " "، حسب ما أعرف، لقد جعلوا المليارات في أرباح" قال جيمس Koutoulas، الرئيس التنفيذي لتيفون إدارة رأس المال LLC في شيكاغو، الذي قال له أصدقاء لها علاقات مع القفز. بعد الجدل الذي اثارته كتاب مايكل لويس "فلاش بنين"، والتي قال والتلاعب في سوق الأسهم في الولايات المتحدة، "، ويحاول الرجال تداول عالية التردد لتجنب أي نوع من الدعاية" قال. لا DiSomma، 49 عاما، ولا Gurinas، 46، رد على الهاتف أو البريد الإلكتروني طلبات لإجراء مقابلات معهم، ولم يكن الانتقال السريع للرد على الرسائل المرسلة إلى ل"استفسارات وسائل الإعلام" عنوان البريد الإلكتروني. الشركة رفضت لقاء مع وكالة انباء بلومبرج فى زيارة غير مقررة من قبل المراسل إلى مكاتبهم في ابريل نيسان. اجتماعات لاحقة مع المسؤول السريع في التشغيل، ومات Schrecengost، مرتبة حسب تيسا Wendling، المستشار العام للشركة، ألغيت. وقالت إنها لا يردون على المكالمات الهاتفية أو رسائل البريد الإلكتروني للحصول على تعليق. التواضع الفطري التواضع هو فطري في Gurinas، وفقا لأمه. واضاف "انه لا يحب قصص عنه، وهكذا لا يريدون أي من أصدقائه للحديث عنه" قال نولا Gurinas في مقابلة عبر الهاتف. في حين تم إنشاء بعض الشركات عالية التردد من قبل مبرمجي الكمبيوتر، كانت DiSomma وGurinas التجار حفرة في CME - الرجال الذين يصرخون وموجة أسلحتهم للحصول على أفضل الأسعار. التقيا في عام 1992، وكما بدأت الأسواق المالية المهاجرة الى التداول الالكتروني، رأوا إمكانية استخدام أجهزة الكمبيوتر للاستفادة من فروق في الأسعار في الأسواق المختلفة، وهو تكتيك يسمى التحكيم. في عام 1999، غادر DiSomma وGurinas لبدء شركاتهم الخاصة، أكامي للتجارة ذ م م، بالشراكة مع جون هارادا. اشترى وليام شيبرد، عضو مجلس إدارة مجموعة بورصة شيكاغو منذ عام 1997، حصة حين الاتفاق على عدم التورط في الإدارة، وفقا لموظف سابق السريع. هارادا غادر للمشاركة في بدء منافس ألستون تجارة ذ م م، وDiSomma وGurinas تغير اسم أكامي للتجارة في عام 2001 إلى القفز، إشارة إلى كيفية جذب انتباه التجار لأنفسهم في الطوابق الصرف. شيبرد هو مدير CME المجموعة الوحيدة من دون صورة بجانب سيرته الذاتية على موقع البورصة. تتطلب صلاته إلى الانتقال تبادل الكشف عن أي علاقة مالية بين الشركتين بسبب مكانته كعضو مجلس إدارة. لم CME المجموعة لا اسم الشركة التي يعمل عليها في تقديم التنظيمية في وقت سابق من هذا العام الكشف عن المدفوعات بين القفز وتبادل. لم شيبرد لا يردون على المكالمات الهاتفية أو رسائل البريد الإلكتروني للحصول على تعليق. وقال أنيتا Liskey المتحدثة باسم لتبادل يحظر الصراع CME مجموعة من السياسات الفائدة أعضاء مجلس الإدارة عن التصويت على المسائل حيث يمكن أن تستفيد. ورفضت التعليق على شيبرد أو الانتقال. استأجرت قفزة العلماء، علماء الرياضيات والمبرمجين لبناء خوارزميات معقدة لتداول الأسهم الأمريكية والأوروبية والعقود الآجلة والعملات والسندات بسرعة يقاس بأجزاء من الثانية. خلافا لغيرها من الشركات التي تؤجر أبراج الميكروويف ليحلق ميلي ثانية من الوقت الذي يستغرقه لإرسال أوامر التجارة في الولايات المتحدة وأوروبا، الانتقال السريع ليشتري لهم من خلال شركة تابعة، بما في ذلك برج واحد في بلجيكا الذي تم استخدامه مرة واحدة من قبل منظمة حلف شمال الأطلسي. 'رائدة في هذه الصناعة " "لقد أصبحت رائدة في هذه الصناعة، ووضع بهدوء المعيار لاستراتيجيات تداول متطورة" وقال القفز على نسخة محوها الآن من موقعها على شبكة الانترنت. الانتقال السريع لهو واحد من عدد قليل من شركات HFT التي جعلت من الاستثمار لتصبح عضوا المقاصة في مجموعة CME مقرها في شيكاغو. وهذا يعني أنه يدفع أدنى رسوم التداول في مقابل الحفاظ على الحد الأدنى العاصمة مسبقا، وفقا لقواعد CME المجموعة. كما يجب أن تساهم النقدية والأوراق المالية للمقاصة الأموال الافتراضية CME المجموعة. DiSomma وGurinas، الذي نشأ في منطقة شيكاغو، وتخرج من جامعة إلينوي في أوربانا شامبين، نقيضان، وفقا لموظفين سابقين. وقال الأشخاص الذين نعرفهم DiSomma هو النكات الصادرة والشقوق، في حين تم حجز Gurinas ويفضل الحياة الهادئة. "الرجل الصامت" عملت سكوت ديفيز جنبا إلى جنب مع Gurinas في مؤشر 500 حفرة الآجلة ستاندرد بورز خلال أواخر 1990s. "، وقال انه ليس النمطية الخاصة بك صاخب، الرجل عاصف في حفرة" وقال ديفيس. واضاف "كان رجل هادئ. ذهب حول عمله ". DiSomma يعيش بتواضع وفقا للمعايير وول ستريت. كان يقود سيارته في بعض الأحيان للعمل في شاحنة صغيرة ويملك منزلا يبلغ من العمر 111 في أوك بارك ضاحية شيكاغو - وهي منطقة معروفة لخلفيات اقتصادية متنوعة من سكانها. DiSomma اشترى منزله، وتقع كتلة الجنوب من خطوط السكك الحديدية، ل$ 645،000 في عام 1999، وفقا لسجلات المقاطعة. على النقيض من ذلك، مؤسس شركة تجارية عالية السرعة آخر، Virtu شركة المالية فينسنت فيولا، هو بيع له 19 غرفة مانهاتن تاون هاوس 114 مليون $، يظهر إعلان العقارية. كما تمتلك DiSomma على 623 فدان (2.5 كيلومتر مربع) مزرعة في كوبا، إلينوي، حوالي 200 ميل (كم 322) جنوب غرب شيكاغو حيث كان يصطاد الغزلان، والدراج تركيا والأسماك لارجموث باس وفقا للصور على موقع العقار . المستشفى للتبرع ، كان مؤسسة عائلته 29.8 مليون $ في نهاية عام 2012 وفقا لأحدث برادة الضرائب. تبرعت DiSomma 25 مليون $ إلى المستشفى وكلية الطب في بيوريا، إلينوي، في عام 2011، وفقا لمجلة ستار، صحيفة في المدينة. ان المستشفى عالج ابنته بعد أن أصيب في حادث جميع التضاريس المركبات. "وفي السريع التجارية، ما نقوم به. وقال DiSomma في فبراير 2010 مقابلة مع مجلة ستار أنها ليست بالضبط عمل الله ". وقال "ما تفعل يا رفاق أسفل هنا هو أقرب إلى عمل الله" في اشارة الى مستشفى للأطفال مركز OSF سانت فرانسيس الطبية و، والتي تستخدم للتبرع DiSomma لبناء منشأة تدريب يسمى محاكاة السريع للتجارة ومركز التعليم. Gurinas، زوجته هو المجند في القفز، ويعيش مع أسرته في لينكولن بارك، حي الراقي على الجانب الشمالي شيكاغو. قضى 3.1 مليون $ في عام 2006 على منزل 3690 قدم مربع، وفقا لمقاطعة كوك مقيم. تمتلك Gurinas أيضا أرض ومزرعة في ولاية مونتانا. A التابعة السريع للديه ترخيص الميكروويف في ميسولا، مونتانا. تقارير الحكومة واحد من التخصصات للشركة يتم التداول بسرعة على المعلومات الواردة في النشرات الإحصائية الحكومية، وفقا لاثنين من المنافسين للشركة وموظف سابق. وقال موظف سابق القفز قبل تحميل خوارزميات التجاريين على أساس ما إذا، مثلا، فإن معدل البطالة للارتفاع أو الانخفاض، ثم تنفيذ الاستراتيجية في غضون أجزاء صغيرة من الثانية عقب إعلان. وقال موظف سابق في الصفقات المبرمجة في كثير من الأحيان استغلال فروق الأسعار بين الصناديق المتداولة في البورصة على أساس مؤشر الأسهم SP 500 والعقود الآجلة على أساس SP المتداولة في CME المجموعة. وقال الشخص الذي يتبع هذا التحكيم عبر العديد من مؤشرات الأسهم والعقود الآجلة، مثل ناسداك أو رسل التجمعات من الأسهم، وكذلك في الأسواق في المملكة المتحدة وألمانيا. لتحقيق النجاح في الانتقال الولايات المتحدة بحاجة أسرع اتصال بين مركز البيانات لبورصة نيويورك في ولاية نيو جيرسي ومرفق مجموعة بورصة شيكاغو للخارج شيكاغو. توفير الوقت ثم، كما هو الحال الآن، وتنافست الشركات بشدة أن يحلق ميلي ثانية من الوقت ذهابا وإيابا. وقال الموظف السابق وهذا يعني إذا السريع قد وقعت على عقد الإيجار على شبكة الألياف البصرية واحد وبعد ذلك تم بناء واحدة أسرع وقت لاحق، فإنه استئجار مساحة على أن واحدة أيضا. وقال موظف سابق في نقطة واحدة، ان الشركة الحصول على أربعة خطوط الألياف الضوئية متميزة. وكانت الشركة أيضا من بين أول من استخدم أبراج الميكروويف لنقل المعلومات بين إلينوي ونيوجيرسي، وفقا للمسؤولين التنفيذيين في الشركات المتنافسة. يستخدم القفز أيضا أفران ميكروويف في أوروبا، بما في ذلك برج اشترت العام الماضي التي نقلت رسائل للجيش الأمريكي أثناء الحرب الباردة. على الرغم من أنه يمكن أن تحمل بيانات أقل، يمكن أن الميكروويف مسافات في ما يقرب من نصف الساعة حتى في كابلات الألياف البصرية الأكثر تقدما. الانتقال السريع لحراس علامتها التجارية. في أبريل، وقدم التماسا في المحكمة الدائرة إلينوي لإجبار تويتر الكشف عن من يقف وراء حساب باستخدام اسم "jumptradingalgoswild". وقال السريع كان الحساب غير المصرح به، وأنه في حاجة إلى اسم صاحب الحساب "الذي قد يكون مسؤولا في الأضرار الناجمة عن انتحال السريع للتجارة والتعدي الملكية الفكرية السريع، بما في ذلك العلامات التجارية ل". حالة مسقطة دون تحديد السبب، طلبت القفز وتويتر بأن رفض القضية في نهاية يونيو، والذي كان عليه، وفقا لسجلات المحكمة في شيكاغو. حساب تويتر لم تعد نشطة. ستاسي هارتمان، أحد محامي السريع المدرجة في الالتماس، وممثل تويتر القانوني، اليشم لامبرت، لم يعودوا مكالمات هاتفية تطلب التعليق. مكاتب الصناعية على غرار قفزة، والذي يحتل طابقين من مبنى من ثمانية طوابق، هي خليط من أعمدة من الخرسانة، ويتعرضون الكابلات العلوية والإضاءة والأبواب الزجاجية الأنيقة. الغلاف الجوي المكتب هو أقرب إلى بدء التشغيل وادي السليكون، مع الموظفين خلع الملابس عرضا. قد تهتم أنها الغداء كل يوم جمعة، ساعات سعيدة التي ترعاها الشركة والأحداث الرياضية. الشركة تمتلك النزهات الصيفية السنوية، وقد عقدت الأحزاب عطلة في معهد الفن في شيكاغو ومتحف فيلد. "سعى للغاية" "السريع هو بين المحلات التجارية عالية التردد الذي سعى للغاية بعد من قبل المرشحين لدينا، الذين غالبا ما قد قال لنا لديهم قوية جدا العمل بجد ومكافأة الصعبة الثقافة"، وقال ديبالي فياس، مؤسس VNV الشركاء ، وهي شركة توظيف في نيويورك. في حين الانتقال السريع لتصف نفسها بأنها "جو عارضة والهيكل التنظيمي مسطح"، وفقا إلى إصدار سابق من موقعها على شبكة الانترنت، كان لديه الإعداد غير عادي مقارنة مع منافسيها. الانتقال السريع ليستأجر من أجهزة الكمبيوتر وغيرها من البنى التحتية للتجار لها، الذي تنتظم في فرق تداول مستقلة. المجموعات تعمل كمراكز تكلفة منفصلة ويعمل بها عدد قليل مثل شخصين أو ما يصل إلى نحو 20، وفقا لاثنين من الموظفين السابقين. تجارة بعض الجماعات في الأسواق بينما يركز البعض الآخر على واحد. الانتقال السريع ليطبق أخلاقيات سريتها داخل الشركة. وقال موظفون سابقون مجموعة مربحة تكافأ مع المزيد من التكنولوجيا أو المال للتجارة مع - فرق لا تبادل المعلومات حول استراتيجيات التداول مع بعضهم البعض. فرق المؤسسين DiSomma وGurinas الجلوس مع التجار ولكل منها فرقهم الخاصة. وقال موظف سابق قفزة الاستراتيجيات الأساسية، التي تديرها Gurinas تسبب الاستياء داخل الشركة بسبب نمو أصولها. بين الفرق الناجحة هي الإحصائية المجموعة التجارية، أو STG، الذي كان يدار من قبل التجار السابق قلعة LLC توم غالاغر وساتيانارايانا Dharanipragada. وقد أدت الجماعات الأخرى التي ايجور بافلوفسكي، وهو خريج معهد ماساتشوستس للتكنولوجيا الذي يتاجر العملات، والموظفين-قلعة السابق كين تيراو واليكسي كامينيف. رسائل ترك لغالاغر، Dharanipragada، بافلوفسكي وتيراو لم يرجع، ورفض كامينيف التعليق. كان خروج الموظفين على الانتقال من شركة القلعة للموضوع اشتباك بين شيكاغو شركة صناديق التحوط الملياردير كين غريفين والسريع في عام 2012. وقالت القلعة العمال السابقين قد اتخذت استراتيجيات الملكية التجارية ومئات شفرة الحاسوب قيمتها الملايين من الدولارات للقفز. وقال قفزة أن القلعة كانت تسيء استعمال المحاكم للحصول على معلومات عن منافس. جيمس تشيو رفض قاضي إلينوي محاولة قلعة لإجبار الانتقال إلى تحديد السابقين الموظفين الذين انضم للشركة منذ عام 2005، وأي الاستراتيجيات التي وضعت في وقت لاحق. ورفضت القضية في أكتوبر 2012. في القفز، وجيمس تشيو - الذي قال موظف سابق كان في مجموعة المحيطات شركة تجاري ل - كسر قواعد CME Group في عام 2010، وفقا لمذكرة تأديبية CME المجموعة من عام 2014. وقالت البورصة وجدت لجنة التعليم الطبي المستمر المجموعة أن من 30 أغسطس من خلال 15 سبتمبر 2010، دخلت تشيو يدويا أوامر، المكمل الصفقات التي كان قد وضعت بالفعل، ثم إلغائها قبل أن يتم تنفيذ أوامره أخرى في 3 مارس 2014 لاحظ على موقعها على الانترنت. وقالت اللجنة أفعاله يحتمل أن تتعطل في السوق. قالت البورصة كان يعمل تشيو كتاجر الملكية من قبل الشركات الأعضاء، ولكن لم يذكر اسم السريع في اتخاذ إجراءات تأديبية. ووجد الفريق أن تشيو كسر القاعدة في البورصة التي تحظر "سلوك مشين أو غير تجاري"، وغيرها. تشيو، الذي الشخصي كورب ينكدين يقول انه كان قائد الفريق السابق في القفز، واستقر مع مجموعة CME دون الاعتراف أو إنكار مخالفات. وأمرت المحكمة بدفع غرامة 155،000 $ وعلقت من أي تداول في أسواق تبادل لمدة شهرين. توقع المستقبل وقال تشيو، الذي يدير حاليا شركته تداول الملكية الخاصة، Vatic مختبرات، في سان فرانسيسكو، في مقابلة عبر الهاتف ان CME المجموعة تصدر الإجراءات التأديبية في كل وقت، وكان له شيئا خارجا عن المألوف. Vatic هي كلمة تعني شيئا أن يصف أو يتنبأ بما سيحدث في المستقبل. نحو شهرين بعد الانتهاكات حكم CME المجموعة التي تشيو عوقب في وقت لاحق ل، DiSomma، Gurinas وSchrecengost التقى ثم رئيس للCFTC، غاري جينسلر. ناقشوا تعريف خداع - أو بشكل غير قانوني العطاءات إلغاء وتقدم بسرعة بعد وضعها من أجل خلق انطباع زائف الطلب - فضلا عن تداول عالية التردد و6 مايو 2010، يغرق السوق المعروفة باسم تحطم فلاش وفقا لموقع هيئة سوق المال. كان الاجتماع جزءا من جهود الهيئة التنظيمية لتنفيذ قواعد السوق الجديدة الناشئة عن قانون دود فرانك. أما بالنسبة لشركته القديمة، فقطع تشيو إلى خط الشركة. "أنا لا يسمح للحديث عن وقتي في السريع"، قال.